最近要說跌得最慘的板塊，那絕對是醫藥。
管他是做仿製藥的，還是做創新藥的，管他是醫療器材類，還是提供醫療零售的，都跌出翔。
恆瑞醫藥跌了18%，長春高新跌了34%，智飛生物跌了38%。
更慘的是受到集採爆錘的冠脈支架和骨科耗材相關概念股，直接攔腰斬斷。
表面上看，這一波醫藥的大跌，是受到了集採的影響，直接把相關的產品價格打骨折，利潤這塊大打折扣。
但實際上，這段時間醫藥股的深度回調，更本質的原因還是漲多了，集採只是一個誘因。
就像是醫藥股之前大漲，疫情只是誘因，大家醫藥的消費升級才是本質。
隨著生活水平的提高，收入的增加，對醫療醫藥的要求也越來越高，這才是上一波醫藥大漲的核心邏輯。
很多醫藥公司的市盈率等各種指標都上了天，但這並不離譜，只要有錢人今後願意為更好的醫療條件付費，那就是有前景的。
至於集採的“易耗品”，你說沒有影響吧，那也不會，但你要說影響有多大吧，那也沒現在這麼過分。
更何況，集採短期來看對所有的公司都是利空，但長期來看，龍頭企業因為有更低的邊際生產成本，反而可以搶佔市場。
最後銷售額到底是增是減，利潤到底會不會真的下降，還是兩說。
所以，我說最近醫藥股整體的大跌，集採只是誘因，更重要的原因是之前漲太猛了。
就是醫藥消費升級也是有一個過程，在這個過程中，起起伏伏漲漲跌跌才是常態。
再疊加基金在年底結賬，而醫藥又是今年基金重倉的板塊，就形成了一定程度的踩踏。
普跌之下必有錯殺。
就比如像是我開頭提到的恆瑞醫藥、長春高新和智飛生物，他們實際上受到帶量採購的影響是極小的。
再加上在各自領域裡，都是行業的龍頭，長期我是很看好的，這種時候就是撿籌碼好時機。
我今天下手了兩隻股票和一隻基金，之前醫藥走得太早，感謝國家又給了我一次上車的機會。
最後，我們再從歷史收益率的角度上來看。
醫藥一直都是跑贏滬深300，能夠獲得超額收益的細分行業，能這麼牛逼的除了它只有消費和信息科技。
在過去十年裡，醫藥只有兩年相對滬深300的收益率是負的，一年是2018年，另外一年就是現在。
對於這個板塊，我覺得並不會因為帶量採購這種“小事”，就影響到大的上漲邏輯邏輯，長期可以無腦看好。
不要太在意短期一兩週一兩個月的波動，我相信，最終醫藥肯定不會讓你後悔。
