06.19 家族“信託”，豪門喜愛的財富管理方式——金柺棍

家族“信託”，豪門喜愛的財富管理方式--金柺棍理財資訊平臺

財富達到一定的數量，就會讓富人焦慮錢放到哪裡才安全？自己的財富能否福澤子孫後代？我們常常聽說的是，富人鍾愛家族信託，究竟家族信託能夠幫助富人解決什麼問題？

我們先從家族信託的歷史開始瞭解。家族信託發源於13世紀的英國，16世紀正式成為一項法律制度，後流傳到世界各國，南北戰爭之後在美國發揚光大。

家族信託在中國的實際應用時間並不長。2001年10月1日才頒佈實施《中華人民共和國信託法》，使信託成為中國大陸一項重要的金融與財產法律制度。

富人鍾愛家族信託，首先是為了讓財富得到傳承。一般企業及家族掌門人以饋贈的方式將所持股權注入家族信託。這種股權結構的重組，會使企業的控股股東變為信託的受託人。受託人可以依照設計的條款代為行使企業管理權，並依據信託關係向受益人進行分配。

為什麼選擇這種方式呢？我們知道人錢少是事，錢多也是事。八卦新聞裡，總能聽到豪門婚變、企業遇危機，辛苦累積的家族財富可能還沒來得及傳承，就由於各種風險導致財富歸零。家族信託重要作用，是能夠有效隔離家族財產和企業財產的。這相當於，有錢人的家族信託能夠防範，由於經營企業風險或者其他風險而造成的財富流失。

換而言之，家族財產和企業財產分離，不僅能夠防範財富流失，還可以當未來企業面臨破產時，只要信託設計的合法，負債責任是無法追溯到家族信託財富的。這樣聽起來，好像覺得這不就是為保護富人特別設置的嘛，連債都不用還了。

不全是的，也有家族信託保護失敗的案列，但基本上是源於技術操作問題。比如：2017年10月11日，英格蘭和威爾士高等法院裁定，前“克里姆林宮的銀行家”普加喬夫的5個新西蘭資產保護信託“保護無效”，普加喬夫被認為是信託財產的所有者，即債權人可以向信託資產提出索賠。據說，是因為信任契約給予了保護人預留了非常大的權利。

比如保護人有權決定信託資金的收益和/或本金的分配、決定信託資金的投資、自由增刪酌情受益人、變更信託契約、給予或撤銷契約文件賦予的受託人的權力等。既然受託人的權利效用不大，就被法院認為是虛幻信託，所以債權人可以追究委託人的責任。

2017年年中，據悉有人調查，在中國家庭的資產中，房地產佔比已經高達68%，而北京和上海則高達85%。顯然，房地產早已成為中國家庭最主要的資產，有些家庭的房地產持有比例甚至更高。聽說擁有很多套房產的房東，很青睞於家族信託。

他們發現通過家族信託方式傳承房地產，只要承擔一次性的設立費、過戶稅費和每年一定金額的管理費成本外，就無憂了，它幾乎能夠解決生前贈與傳承及身後繼承傳承房地產產生的所有問題。其中還有一點，就是可以逃避遺產稅。這筆遺產稅比起信託費用，怎麼算信託可能都比較划算。

金柺棍想問，你發現了嗎？富人在想各種辦法掌控自己的財富，社會也在不斷的滿足他們的需求，這沒有什麼不好，說明社會在一定程度上是進步的，重視私人產權，但作為沒有富起來的人表示要變富有似乎會越來越困難，先富起來的人似乎有先發優勢。