在美國，有個地方和硅谷一樣有名。硅谷講的是二進制，這裡講的是金融衍生品。硅谷有神一樣的獨角獸公司，而這裡有傳說中的千億美金對沖基金大鱷。這裡，就是格林威治，世界對沖基金之都。
格林威治擁有的對沖基金公司數量超過了除紐約外的美國任何地區。據康涅狄格州對沖基金聯合會稱，該州有420家對沖基金公司，總資產約為7500億美元，資金管理規模超過3萬億美元。
格林威治成功的秘密讓人好奇，作為格林威治經濟顧問委員會主席、美國MAC諮詢公司主管，詹姆斯·埃爾羅（James Aiello）像一名醫生，掐著格林威治的脈博，感知這座城市每一次的心臟跳動。
艾問創始人艾誠在2018全球私募基金西湖峰會上追問詹姆斯·埃爾羅，探知格林威治的神秘故事。
艾問人物 創新創富：格林威治的秘密？
格林威治這座小鎮只有174平方公里，卻有著全球超過半數的對沖基金總部，人均資產密度世界第一，總資產量美國第二、全球第三，人均收入美國第一。單單橋水基金一家公司就掌管著1500億美元的規模。
從格林威治去往紐約曼哈頓，乘坐城市軌道交通用時不過一個小時，大概相當於深圳到廣州的距離。目前這個城市一半以上的房產所有者都不是本地人，而是來自全美各地對沖基金公司的精英人物。
艾誠：格林威治在對沖基金行業如此成功的秘密是什麼？
詹姆斯·埃爾羅：我想可以用三個關鍵點來概括吧。第一是人才優勢；第二是稅收傾斜，格林威治的稅率遠低於紐約州的其他區域；第三是生活質量，格林威治是一個非常美麗的小鎮，還有完善的配套設施，有漂亮的社區，有非常棒的餐廳，人們在這裡的幸福指數很高。
艾誠：你有沒有注意到現在中國也有很多金融產業園區？我們從格林威治的發展中可以吸收到什麼樣的經驗呢？
詹姆斯·埃爾羅：中國應該至少有25個吧。格林威治的核心魅力在於它是一個大家都想要去的地方，人們想要來這裡上學、安家落戶，而且在這裡可以實現工作與生活的平衡，它像一個綠洲。那些超級大城市，例如紐約、上海和香港，雖然它們依然吸引著很多人，但你所真心向往的那種高質量的生活，在大城市裡是沒有的。之後人們意識到除了基本的居住之外，還可以在格林威治做更多事情。
臨近繁榮經濟圈，環境好，稅收低，作為對沖基金之都開始崛起的三個必要條件，格林威治全都具備了，入駐此地的對沖基金所管理的財富也達到了驚人的數字。曾有一段時間，人們以能從格林威治的某個房屋地址，給朋友或者親戚寄明信片，作為一種身份的象徵。
艾問人物 創新創富：對沖基金在中國有機會嗎？
經過風雨兼程的13年，基金行業得到了快速發展，正處於良好的發展態勢。據波士頓顧問集團（BCG）報告，截至2018年1月底，全球私募基金攀頂歷史新高，募集資金規模總額達7440億美元，比去年同期增加25%。
對沖基金規模也同樣創過去一年半以來的新高，對沖基金研究（HFR）最新數據顯示，截至2017年底，全球對沖基金規模也達到3.211萬億美元。據《機構投資者》雜誌統計，2017最賺錢25位對沖基金經理共賺154億美元，金額之大令人瞠目結舌。
全球對沖基金行業像一座巨大的淘金者寶庫，所有人都在尋找著新機遇。作為曾任職高盛、摩根大通和花旗的“華爾街老兵”，詹姆斯·埃爾羅在企業諮詢和房地產私募股權基金方面擁有20年的諮詢和資產管理經驗，對私募基金市場有著旁人難以比肩的洞察力。
艾誠：在過去的60年裡，對沖基金發展的速度非常非常快。在你看來，對沖基金當前在中國會不會是一個很好的機會？
詹姆斯·埃爾羅：如果以正確的方式來運作的話，我覺得是機會。現在對沖基金方面的專家大多集中在紐約、格林威治和倫敦，但我認為中國如果能夠關注到某一個更垂直的領域，比如考慮如何將它與中國證券市場結合起來，或者是一些歐美資本市場還沒有注意到的細分領域，那將會很有價值。或許是金融科技，或許是其他某個與眾不同的領域，因為你不可能全部模仿紐約、倫敦、格林威治這種模式，它們的對沖基金產業已經發展很久了，現在正以一種更加全球化的策略，來著眼於更廣闊的市場。但是如果你能找到屬於自己的、更為細分的領域並且投資於它，這將是一個很好的機會。
隨著美國經濟走向擴張週期的末端，連全球最大的對沖基金橋水基金都稱看空所有的金融資產類別，並預計2019年將會是危險的一年。緊縮政策之下，美國市場險象環生，或將陷入冰點，華爾街的富人和格林威治的基金大鱷轉將目光投向大洋彼岸的中國。
據尤里卡對沖基金（Eurekahedge）數據，大中華對沖基金（Greater China）在2017上半年平均回報率超過13%，躋身全球表現最好的投資策略。
曾經唱衰中國市場的對沖基金，如今紛紛搶灘中國。
艾問人物 創新創富：中國值得投資嗎？
1.3萬家投資機構，8.7萬億資本，全球第二大股權投資市場，這一系列數據表明，中國的創投行業在經歷了發展摸索期、快速發展期和階段調整期後，已經進入了前所未有的蓬勃發展階段。
在中國，創業者以前所未有的速度完成造夢，投資者以驚人的效益收割財富，一片歡呼聲中，連摩根大通、高盛等國際投行也稱”中國代表著全球最大的發展機遇之一”。
艾誠：幾周前，巴菲特說中國非常值得投資，你認同嗎？
詹姆斯·埃爾羅：完全認同。即使現在中美關係的發展有些矛盾和阻礙，但仍然有很多極具創造力的人在推動中美經濟的發展，希望全球經濟更加一體化。我認為不應該過度聚焦於負面消息，而是要保持一個相互學習的狀態，思考我們如何能一起賺錢，共享創意、教育和文化資源，共同創造更大的價值。我認為美好未來的關鍵在於溝通和交流，雙方應該更有誠意，對彼此更加開放。
艾誠：你認為哪一個領域會成為下一個市場熱點？
詹姆斯·埃爾羅：我覺得就製造業來看，中美有著非常特殊的關係，例如蘋果，它在加州設計，卻在中國製造。這種分工真的很棒，大家共同完成一個很龐大的產業鏈。除此之外，我認為在金融領域，技術正在扮演著越來越重要的角色，我非常高興看到這二者的融合。如果中美的專家可以合作，兩國之間可以共同努力，一定能夠推動世界向更好的方向發展，給每個人提供更美好的生活。所以我想說，金融和技術的融合將會成為下一個市場熱點。當然我並不是說製造業已經不重要了，我們的生活離不開各種產品，只是未來人們會更加關注和投資這兩個領域。
技術驅動之下，金融行業正發生著顛覆性的改變，大數據、雲計算、人工智能等技術才是金融向創新式發展嬗變的真正推動力。中國正在向金融科技3.0階段邁進，預計到2020年，中國金融科技在互聯網金融核心業務的市場規模將超過12萬億元，成為全球公認的發展最快的金融科技市場。
當革命性的技術出現之後，自然會出現諸多的不確定性，市場的遊戲規則可能也將隨之改變。誰也難預測下一個風口，等風來不如追風去，想領先賽道，就先做目光長遠的技術弄潮兒。
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