9月21日，在南京“新時代下的投資與傳承”——2018宜信財富投資峰會上，擁有百年家族傳承經驗的世界金融經濟行業權威媒體《歐洲貨幣》攜手中國領先的財富管理機構宜信財富，推出國內首份家族傳承報告——《百年版圖：家族傳承指南——財富傳承的國際經驗與中國實踐》（下稱“傳承指南”）。
歐洲貨幣機構投資者集團亞洲總編輯Matthew Thomas，宜信公司高級副總裁張越，半島資本亞洲管理公司CEO、前戴爾家族辦公室亞洲負責人、前eBay創始人家族辦公室負責人Dillon Hale，宜信財富家族傳承董事總經理孔繁順共同參加了發佈儀式。
2018宜信財富投資峰會發布《百年版圖：家族傳承指南——財富傳承的國際經驗與中國實踐》
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雙強聯手背後：天時，地利，人和
《歐洲貨幣》成立於1969年，主要服務對象為投資者及金融從業人員，擁有遍佈120個國家的15萬讀者，以深度報道和嚴格的獨立研究在全球資本市場享有極高知名度和權威性。
如果你對《歐洲貨幣》略感陌生，那麼這家老牌雜誌背後的另外一個名字你一定很熟悉，那就是久負盛名的《每日郵報》，創始人為Alfred Harmsworth， 也稱為Lord Northcliffe（北巖勳爵），家族授勳的榮譽直至今日一直保持，家族成員仍然享受英國貴族禮遇。從1896年每日郵報成立開始，目前已經122年。而《歐洲貨幣》母公司歐洲貨幣機構投資者集團，正是由《每日郵報》家族成立的家族信託——《每日郵報》通用信託集團在1969年成立。這個信託從開始運作至今已有96年曆史，通過眾多子公司在全球40多個國家開展業務，目前由家族的第四代掌門人Jonathan Harmsworth負責運營。
正如歐洲貨幣機構投資者集團傳訊部總監唐一欽在發佈會上所說，此次雙方合作是一個必然。作為宜信旗下財富管理業務品牌以及頂級財富管理機構，宜信財富憑藉十多年累積的強大國際化能力、投資能力、科技能力，以全球資產配置和長期投資理念持續引領中國市場，為數十萬中國高淨值及超高淨值客戶提供全球資產配置及海外生活服務綜合解決方案，滿足其投資、學習、生活、公益和傳承五大需求。
正因如此，這兩家頂級國際機構的強強聯合無疑將擦出更多火花。歐洲貨幣機構投資者集團亞洲總編輯Matthew Thomas表示，為了能夠為中國高淨值人群更為深入透徹地解密中國家族傳承之道，《歐洲貨幣》一直和宜信財富進行密切合作。
除了地利與人和，“天時”也是促成雙方深度合作的一個因素。家族傳承是個歷久彌新的話題。隨著中國經濟的飛速發展，社會財富呈現井噴式增長，同時也造就了規模龐大的高淨值、超高淨值群體。瑞士信貸研究所《2017年全球財富報告》顯示，中國的高淨值（可投資資產在100萬美元）人群數量達到200萬，約相當於全球總數的5%，其財富總值達9.8萬億美元。“拿什麼傳承給你，我親愛的子孫”成為越來越多高淨值、超高淨值群體開始思考的問題。
與此同時，家族傳承也是一個世界性難題。對於中國眾多的創富一代而言，如何從前人的故事中學習借鑑戰略、理念和模式，突破傳承中的難點與痛點，打造出最適合本家族的財富管理傳承體系，讓自己所創的美好事物惠澤後人乃至全社會，充滿了親情、精力和智慧等考量。
《傳承指南》的問世也正是基於這一背景，充分證明了宜信與歐洲貨幣以解決中國高淨值人群傳承需求作為己任的核心價值觀。-02-
9月磨一劍，全面助力高淨值人士解決傳承痛點
全球高淨值人士數量和財富總值都在持續增長，亞太、北美、歐洲三大地區尤為顯著，尤其是中國地區，前景更為樂觀。這不僅預示著財富管理市場巨大的發展空間，也將家族財富管理與傳承這一命題更緊迫地擺到高淨值人群與專業財富管理機構的面前。
與此同時，當前中國高淨值人群的財富也正逐步與國際接軌，積極主動擁抱變化的同時，傳承也更具專業性。“把專業的事交給專業的人”，財富傳承需要專業力量的介入。當歐洲貨幣與宜信財富這兩家背景共通、理念一致的國際頂級機構致力其中，必將打造出不一樣的結果。完全不同於目前財富管理市場中，以諮詢公司模式主導的客群分析報告，《傳承指南》歷時9個多月，橫跨美歐非亞四大洲，實地採訪中國高淨值人群以及西方家族，對文化環境，制度環境，法律稅務體系，宏觀環境等多個因素進行深度調研，抽絲剝繭多維度分析，只為中國高淨值人群尋找傳承之道的最佳答案。
Matthew Thomas先生在發佈會上指出，從亞洲到全球，已有越來越多的高淨值人士開始意識到財富管理和傳承的重要性和急迫性，但這點在中國仍顯滯後。對於中國高淨值人群來說，對家族財產進行專業的管理既是一種挑戰，也是需要積極應對的必然趨勢。
《傳承指南》彙集了全球傳承理念，通過海量典型案例，講述不同組合模式背後的深度思考，旨在為中國高淨值人群帶來更有針對性的傳承方案，例如：
通過境內外家族信託的比較、中國家族信託的法律基礎論證，展示針對不同訴求而設計的國內家族信託與跨境信託的多個案例，進一步闡釋家族信託的多種功用；
提供了針對不同訴求而設計的國內與跨境家族信託解決方案，基本囊括包含子女保障、婚姻風險防範、財產隔離、傳承與公益混合、不同稅務居民的收益權分配等在內的當下中國高淨值人群在傳承上所面臨的主要問題，揭示最適合中國高淨值人群的財富傳承之道。
國內首份家族傳承報告《百年版圖：家族傳承指南——財富傳承的國際經驗與中國實踐》
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乾貨搶先看！《傳承指南》中的傳承密碼
介紹到這裡，想必大家一定很想知道《傳承指南》具體揭示了哪些傳承密碼，別急！善解人意的小編特別為大家摘錄了部分乾貨，讓您一睹為快。
- 乾貨一：高淨值人群哪最多，都是做什麼的？
不管是在中國，還是美國、歐洲，高淨值人群的地域分佈都呈現出向特定大城市集中的特徵；在行業分佈中，製造業仍然舉足輕重，但是從事新興行業的人數佔比正在快速提升；擁有屬於自己的企業，是高淨值人群財富的主要來源。
- 乾貨二：國內外高淨值人群傳承有什麼不同？
在傳承方式的選擇上，中國高淨值人群更傾向於選擇自己信任的人員，擁有專屬團隊，而非單純委託給機構；西方高淨值人群通常更願意選擇專業機構來規劃和實現家族財富的傳承，家族信託、家族基金會是普遍採用的傳承方式。
在傳承規劃方面，中國高淨值人群在進行傳承規劃時更關注下一代的培養以及企業的交接班；西方高淨值人群通常會從財富保全（包括債務隔離和婚姻風險預防）、繼承安排、稅務籌劃等多個方面入手，進行全盤考慮，家族精神、家族憲章以及家族管理制度則是中西方高淨值人群都非常重視的內容。
- 乾貨三：中國的家族信託有什麼特點？
本質上看，中國的家族信託與境外的家族信託都是一致的，是一種複雜的、可以個性化的財產所有權、控制權與受益權的結構化設計；中國現階段家族信託的委託人，主要是高淨值或者超高淨值客戶，而在境外，也不乏設立信託的中產階級。
就信託財產而言，境外家族信託持有不動產、股權、上市公司股票、開立銀行賬戶、開立銀行保險櫃等，都非常方便；在境內將股權、不動產放入信託則有稅負沉重和行政手續繁雜雙重考驗。受益人的稅負則因為各個法域的個人所得稅制度並不一樣。事實上，（未來）資產在哪裡，（未來）後代在哪裡生活，就值得考慮在哪裡設立一個或者多個信託。
- 乾貨四：財富“新常態”下如何做好財富管理和傳承？
隨著中國外匯、稅收等體系的不斷完善，針對家族信託即單一信託的立法有望進一步完善，監管及相關登記機構對家族信託的瞭解也日漸深入，這也為國內家族信託的發展帶來積極影響。而母基金，很可能是最符合家族信託資產配置的投資形式之一。
· 一 個 彩 蛋
目前，宜信財富家族辦公室能夠同時為客戶提供國內、離岸和美國家族信託傳承服務，這是宜信比較獨特的優勢，目前市場其他機構很難做到；其還可為家族信託客戶提供優質、且最匹配家族信託需求的長期投資資產。
風險提示：本文僅作為知識分享，非宜信官方觀點。本文不構成任何投資建議，對內容的準確與完整不做承諾與保障。過往表現不代表未來業績，投資可能帶來本金損失；任何人據此做出投資決策，風險自擔。
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圖片來源 視覺中國
作者 / 牧森
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