易居香港上市路演亮了:阿里意外成基石投資者,一衆地產大佬齊聚捧場!

7月6日,易居中國企業集團(簡稱“易居”)確定阿里巴巴集團、華僑城、恆基集團、新加坡城市發展集團

4家企業成為其四大基石投資者,並於當日在香港啟動全球上市路演。

文件顯示,易居設定招股價區間為每股14.38-17.68港元,擬發售3.22836億股新股,籌資46.4億至57.1億港元(約合5.92億至7.27億美元)。

其中,華僑城的認購金額約1.56億美元,是最大的基石投資人。阿里巴巴、李家傑與CDL分別認購5000萬美元、3800萬美元與3000萬美元,四者合計2.74億元美元。

基石投資者是指一些一流的機構投資者、大型企業集團,以及知名富豪或其所屬企業,需要承諾購買一定數量的股票,且上市後鎖定3個月至6個月,基石投資者的引進實際是對公司基本面和發展前景的肯定,給市場帶來信心。

易居香港上市路演亮了:阿里意外成基石投资者,一众地产大佬齐聚捧场!

這一路演陣容堪稱豪華,地產圈的大咖近乎全體出動。萬科總裁祝九勝、恆大董事局副主席兼總裁夏海鈞、陽光城董事局主席林騰蛟、富力地產董事長李思廉、星河灣董事長黃文仔、建業地產董事局主席胡葆森、旭輝集團董事長林中、寶龍地產總裁許華芳、雅居樂集團董事會主席兼總裁陳卓林等攜手亮相,一齊站在了易居背景板的前方。

根據《國際金融報》記者獲得的消息,易居或將於7月20日在港交所掛牌。

阿里意外現身

作為一家圍繞“地產”展開主營業務的公司,此番易居上市獲眾多房企加持並不意外。可基石投資方中唯一一家非房企阿里巴巴臨門一腳的亮相讓市場訝異不已,此前並未流露出任何徵兆的兩家企業在最後時刻選擇牽手。

如果我們將時間軸拉得長些,或許不難理解這一行為,畢竟阿里巴巴董事局主席馬雲對於在房地產行業大變局中分得一杯羹早已流露出了興趣並付諸行動。

易居香港上市路演亮了:阿里意外成基石投资者,一众地产大佬齐聚捧场!

2014年8月,阿里攜手萬科直接喊出了“淘寶用戶全年花了多少錢,就可在萬科全國12個城市23個樓盤直接衝購房款,最高可抵扣200萬元”的口號。

2015年淘寶切入新房市場,開通了房產頻道,通過與50多家開發商合作,推出了線上房源,通過首付款優惠的方式吸引流量,但成交情況並不如預期。

隨後,淘寶高調上線拍賣頻道,消費者將直接通過手機客戶端選擇中意的房源,在起拍價格基礎上加價,價高者得。

彼時,易居企業集團CEO丁祖昱認為,阿里在淘寶上賣房遭遇較大挑戰的原因在於,淘寶客戶的消費特徵是體量大、高頻次、低金額,而購房行為卻是與之相反的低頻次、高金額。在丁祖昱看來,淘寶做二手房中介的可能性則更大。

2017年8月,阿里與杭州市政府簽訂合作協議,打造全國首個智慧住房租賃平臺”,這也意味著用戶在淘寶上租房子,還可以免押金、給房東打分,被視作租賃平臺的一項創新。兩個月後,阿里旗下支付寶更是直接在北京、上海等8座城市推廣信用租房,免押金、租金月付的口號引起市場不小震動。

不論是賣房還是租房,阿里都試圖將電商平臺的流量導入到地產業務中。

此次合作在電商戰略分析師李成東看來是阿里在地產行業的一個戰略佈局,李成東認為阿里對於易居強大的數據服務是存在需求的,易居的相關核心數據可以指引阿里的其他業務。

同時,李成東強調,這一合作不代表易居的房產資源將上架至淘寶天貓平臺進行銷售,雙方的具體合作還要磨合。

碧萬恆持股45%

1月初,私有化16個月後,易居董事長、總裁周忻宣佈,易居重啟上市計劃,借道港股平臺重回資本市場。

彼時的易居早已成為眾多房企眼中的“香餑餑”,恆大、萬科、碧桂園、融創等26家房企扎堆進入。

根據招股說明書的股東名單,易居中國的股東分兩批入股:第一批入股發生在2016年8月,包括恆大地產集團、萬科集團、星河灣、富力地產、融創中國、雅居樂、旭輝集團、陽光城、建業住宅集團、復地集團、寶龍地產、正榮集團、融信集團、泰禾集團、景瑞地產、正商地產、福晟集團、三盛地產和雲鋒基金、紀源資本、磐石資本。第二批在2017年底,新增碧桂園、中駿地產、祥生地產、新力地產、俊發地產和中南置地。

這些地產行業話語權的實際掌控者站隊也讓易居赴港上市備受關注。

招股書顯示,截至目前,周忻擁有易居企業集團25.622%股份,為企業單一最大股東和控股股東,其餘股份由26家百強房企和多家機構持有。其中,恆大、碧桂園和萬科3家房企分別持股15%。26家地產公司的合計銷售額超過了5萬億元。

從業務構成來看,易居最主要的業務板塊為一手房代理服務、房地產大數據及諮詢服務以及二手房經紀平臺服務。其中,一手房代理為其基石業務,自2015年以來對其營收的貢獻均為84%以上,其中2016年高達近九成。房企產大數據及諮詢服務次之,佔據總營收的13.6%,剩餘部分來自於二手房經紀平臺。

房地產大數據及諮詢服務主要包括數據服務、測評及排名服務以及諮詢服務。2015年以來數據服務已覆蓋國內367個城市將近8.3萬個住宅項目、2萬個商業項目和73.6萬幅土地。

二手房經紀平臺服務方面,易居開創了一種輕資產的S2B2C的業務模式,自身不進行實體店的鋪設,主要面向中小型經紀公司提供房友品牌下的全面服務。截至2017年12月31日,房友全國網絡覆蓋22座城市的4075家房友品牌門店,這個佈局規模暫列行業第二。

易居表示,2017年其與主要位於上海、杭州及鄭州的經紀公司合作,為開發商客戶銷售新樓盤。計劃於2018年年底前與全國約51座城市的經紀公司合作銷售新房,隨著26家房企的加持,易居的一手房資源未來有較大想象空間。

招股書顯示,本次易居上市所募集資金,主要用於大數據、一手房代理和二手房三大業務進一步發展。進一步擴張現有大數據系統所覆蓋的行業部門及分佈,進一步開放及升級房地產大數據系統,以擴張諮詢服務範圍,包括租賃辦公樓、購置軟硬件、招聘及購買第三方數據等。計劃進入50多個三四線城市,進一步擴張一手房代理業務的覆蓋面。擬在39個一二線城市新成立170多個二手房交易服務中心,擴張二手房經紀平臺的服務範圍。

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