對大部分人來講，提到“內部控制”，首先想到的是規章制度、業務流程等，實施內部控制應該是行政部門或財務部門的事。實際上，廣義的內部控制涉及企業的方方面面，它是企業管理層為保證經營目標的充分實現，而制定並組織實施的對內部人員從事的業務活動進行風險控制和管理的一套政策、制度、措施與方法。IPO的發行條件也對企業的內部控制有明確要求，而且近來隨著資本市場一系列重大政策新規的發佈以及主板和創業板發審委的合併，兩板的審核要求逐步趨同，IPO市場也由此呈現出了新的變化，從近日的發審委反饋意見看，IPO企業內控、規範性受到了更多關注，不能再抱著淨利潤高、過會率就高的慣性思維，而現在則應該將企業的內控和規範性放在第一位，即使盈利能力很強也不再有所保障。
那麼內部控制都包含哪些方面呢？在《企業內部控制應用指引》中將企業內部控制應用劃分為十八個模塊：組織架構、戰略制定、人力資源、企業文化、社會責任、資金活動、採購業務、資產管理、銷售業務、研究與開發、工程項目、擔保業務、業務外包、財務報告、全面預算、合同管理、內部信息傳遞、信息系統。不難看出，這些模塊總結起來主要是解決兩方面問題：財務報告內控制度與合規性的規範。
再來看一些上半年發審委對一些IPO企業提出的部分問題：
北京時代凌宇科技股份有限公司
請發行人代表說明：（1）發行人招投標競標獲取項目的程序是否合法合規，有無存在法律糾紛，直接協商方式獲取的項目是否存在需通過招投標競標方式獲取的情形，項目獲取是否合法合規；（2）發行人收入確認是否符合企業會計準則相關規定；僅以初驗報告確認收入是否存在潛在風險；（3）平谷公安分局雪亮工程（一期）項目單項金額大但工程期最短的原因及合理性，在2017年底確認收入時是否已符合收入確認必備條件，是否存在提前確認收入的情形。請保薦代表人說明核查過程和依據，並明確發表核查意見。
北京博睿宏遠數據科技股份有限公司
報告期發行人支付的會員監測費佔主營業務成本比例較高。請發行人代表說明：（1）招募會員的方式、條件、管理模式、付費方式是否合法合規，如何準確配比會員工作量與需要相應結算的費用；（2）通過會員開展監測業務的法律性質，是否存在會員利用監測服務損害客戶或網站、APP直接使用者利益的情況；（3）會員監測是否對發行人自主經營能力構成不利影響，是否存在糾紛或法律風險；（4）會員監測費用計付是否建立了相應的內控制度，是否可稽核，相關會計處理是否符合《企業會計準則》規定。請保薦代表人說明核查過程、依據，並發表明確核查意見。
浙江春暉智能控制股份有限公司
1、報告期發行人各期末的存貨持續增長，且同時存在寄售銷售和寄售採購模式，寄售收入、採購佔比逐期提升。請發行人代表說明：（1）2017年9月底庫存商品和發出商品大幅增加的原因及合理性，是否對應相關的客戶或合同訂單，寄售商品存貨跌價準備計提是否充分；（2）寄售模式收入逐期提升的原因；（3）如何實施對客戶倉庫或其指定物流倉庫存貨的管理，相關內部控制制度及執行情況，發生產品滅失或損毀如何處理。請保薦代表人說明核查過程、依據，並發表明確核查意見。
2、發行人新三板申報材料和掛牌期間的公告與本次發行申請文件存在多項差異，多數事項發生在報告期內。請發行人代表說明，報告期內出現較多信息披露不一致情況的具體原因，會計基礎是否規範，內部控制制度是否健全且被有效執行。請保薦代表人說明核查過程、依據，並發表明確核查意見。
深圳市貝斯達醫療股份有限公司
發行人在新三板掛牌期間募集資金的使用存在違規情形，發行人於2016年9月6日披露了《關於違規提前使用募集資金的致歉公告》，發行人實際控制人、董事長兼總經理出具了《承諾函》。請發行人代表說明：（1）針對上述募集資金使用違規、違反公開承諾等情形，發行人採取了何種應對措施，相關責任人員是否承擔了相應責任；（2）發行人募集資金使用相關內控制度是否健全並有效執行；發行人如何確保本次發行募集資金使用合規；（3）發行人是否有切實可行的制度安排以確保發行人及其董監高、實際控制人和其他股東等主體相關承諾得到妥當履行；（4）報告期募集資金使用違規情形對本次發行是否構成障礙。請保薦代表人發表核查意見。
其次是合規性的要求，這涉及到企業的信息披露、行政處罰、稅務、社保、環保等多方面，而據證監會最新消息，今後IPO也將加大對環保問題的關注，可見針對合規性企業要做的顯然更多，然而合規問題的出現往往是管理層故意為之，比如不足額繳納職工社保等，這類問題靠常規的內控流程很難有效發現或糾正，審計師通過常規審計程序也常常無法有效甄別，這就需要企業的管理者引起足夠的重視，接受並學習新的業務、新的規範，使企業自上而下建立良好的內控機制。
內部控制的成功不足以成就一個企業，內部控制的失敗足以摧毀一個企業。業務合規性是目前發行審核的重點，企業應根據行業特點和實際情況提前規範，重視報告期內的過程控制，而不是臨時整改去闖關。
閱讀更多 靈童媽媽 的文章
