■ 本報記者 林珂
華為最新產品發佈的前一天，華為概念股掀起漲停潮。2月25日受外圍市場暴跌影響，A股波動明顯加大，華為概念股也有所波動。不過，在業內人士看來，市場波動雖然對華為概念股短線有影響，但隨著市場對科技股追捧力度的持續高漲，華為概念股仍有望獲得資金關注。就華為新產品來看，HUAWEIMateXs在屏幕材質、鉸鏈結構、5G性能、攝像系統上進行了升級和優化，顯示屏聚合了兩層航天級高分子柔性屏，芯片搭載華為自研的旗艦5GSoC麒麟 9905G。《金融投資報》記者注意到，在華為產業鏈上，有不少A股“小夥伴”的身影。例如 ， 京 東 方 A 為 MateXs、MateX獨家供應柔性摺疊屏，匯頂科技則為 MateXs、MateX 提供側邊指紋識別方案。
此外，華為還推出了面向歐洲市場的首款搭載HMS服務的手機榮耀 V30，這也將成為華為旗下首款預裝HMS的智能手機。東興證券分析師王健輝認為，搭載HMS服務的榮耀 V30走向國際市場，標誌著華為移動端生態的進一步完善，是華為鴻蒙生態直面谷歌Android，重構全球移動端市場的開山之筆。華為HMS將面臨巨大發展空間，王健輝看好相關個股的投資機會。
從華為產業鏈看，行業人士建議投資者關注華為“小夥伴”京東方、匯頂科技、維信諾、銀禧科技、精研科技、世紀鼎利、長信科技、德賽電池等;同時關注華為HMS生態相關公司，如中科創達、誠邁科技、超圖軟件、常山北明、四維圖新、金山辦公、萬興科技、科藍軟件、國農科技等。
京東方A(000725) 進入成長紅利期
京東方A物聯網發展戰略明確，聚焦細分市場，為客戶提供智慧零售、智慧金融、數字醫院、商務辦公、智慧家居、智慧交通、智慧政教、智慧能源等物聯網細分領域整體解決方案。與此同時，公司領跑國內柔性OLED產業，公司成都6代線良品率達到業內較高水平;綿陽6代線也已實現量產出貨，公司可有效響應高端智能手機、智能可穿戴、摺疊屏等創新需求，在2020年迎來OLED收穫期。
華泰證券認為，LCD價格已逼近行業平均現金成本水平，32、43寸等主流尺寸幾無進一步跌價空間;而供給端由於折舊成本優勢的弱化以及國內10.5、11代線規模效應的釋放，韓系大廠三星、LG陸續退出LCD競爭已成大勢所趨，全球LCD有望迎來週期反轉，以公司為代表的龍頭有望受益需求大尺寸化及DOT時代所帶來的成長紅利期。
匯頂科技(603160) 大力拓展IoT領域
匯頂科技主要致力於研究生物識別技術及人機交互的開發，同時努力拓展產品應用線，將在移動終端、IoT和汽車電子領域提供更廣泛的技術、產品及應用解決方案。目前，公司產品及解決方案已廣泛應用於華為、OPPO、VIVO、小米、Amazon、Samsung等國內國際知名品牌。與此同時，公司通過外延併購大力擴展IoT領域，為公司創造新機遇。
東北證券認為，隨著全面屏滲透率的提高，電容式指紋逐漸被3D景深攝像頭和屏下指紋所取代。今年隨著LCD屏下指紋方案的推出，公司屏下指紋市場率將會快速提升。此外，適配於SG手機的超薄屏下指紋今年有望隨著SG手機的熱銷而放量，屏下指紋2020年仍然有諸多看點值得期待。東北證券看好未來光學屏下指紋及IoT市場前景。
精研科技(300709) 業績高增長可期
精研科技是一家MIM產品生產商和解決方案提供商，主要為智能手機、可穿戴設備等消費電子領域和汽車領域提供高複雜度、高強度的MIM零部件產品。精研科技作為國內唯一家以全MIM產品上市的企業，憑藉強大的技術優勢、優良的產品質量和快速反應的服務體系，持續開拓終端巨頭客戶，躋身全球10強，位居行業第一梯隊。
廣發證券認為，MIM工藝符合消費電子精密化、高端化發展趨勢，近年來得到快速發展，全球及國內市場規模不斷擴大。公司緊握消費電子等領域的發展良機，繼續投入大量資金進行研發以及資本支出，逆勢擴張抬高技術壁壘。公司盈利能力自2019年二季度開始迅速復甦，三季度單季營收和歸母淨利潤分別同比增長67.42%和82.64%，盈利水平重回高位，全年高增長可期。
長信科技(300088) 新成長空間打開
長信科技主要業務包含觸顯模組及貼合、顯示面板減薄、ITO導電玻璃等。經過多年的持續優化與佈局，公司已經形成了在汽車電子、消費電子、可穿戴設備領域觸控顯示模組的龍頭地位。同時，公司在顯示面板減薄、ITO導電玻璃等領域的市場規模和盈利能力均居國內首位。
國信證券表示，摺疊屏玻璃薄化打開新成長空間。減薄業務為公司主營業務之一，過去減薄業務主要集中服務海內外主要面板廠以及終端品牌客戶，並憑藉著技術和規模優勢穩居國內減薄行業首位，持續搶佔海內外高端客戶的減薄訂單，特有的功能鍍膜技術保證了對高端客戶的粘性。同時，隨著產能的持續提升以及全球可穿戴設備的持續爆發，公司擁有技術優勢、規模優勢以及客戶優勢，可穿戴業務將成為公司新的利潤增長點。
中科創達(300496) 業績增長點明確
中科創達是世界領先的智能終端平臺技術提供商，增長的第一曲線是智能手機，第二曲線是智能汽車和IOT。安信證券指出，在5G的通信鏈路支持下，智能設備將迎來新的蓬勃發展期。根據北極光創投預測，相對於移動互聯網時代的100億計算節點數，5G時代下的智能物聯網將會催生100倍的增長。
從智能手機進入到智能汽車、智能物聯網產業，下游客戶的技術實力、集中度的變化引發的是公司產業地位和議價權的雙升。公司的業務模式也從以項目開發服務為主向產品化、IP化的方向進化。公司是連接芯片廠商和手機廠商不可或缺的紐帶。智能手機業務與智能手機芯片和系統的更新換代需求直接相關。5G帶來的換機需求以及手機AI應用的引入，將是手機業務增長的主要驅動力。
超圖軟件(300036) 競爭力不斷提升
超圖軟件是全球第三、亞洲第一的地理信息系統(GIS)軟件廠商。根據第三方數據，2015年其GIS基礎軟件產品國內市佔率已達到32%，趕超海外競爭對手，位列國內市場第一。近年來，公司積極佈局GIS應用軟件市場，多業務線齊發力：海外業務推進迅速，產品已覆蓋全球一百多個國家和地區;雲與數據業務線持續發力，地圖慧新增客戶超過5萬家，新增京東物流、蘇寧等知名客戶。
國金證券認為，GIS基礎軟件市場目前仍然是arcgis佔據主導，公司已與多種國產操作系統、CPU以及數據庫完成適配，在對arcgis的國產替代上競爭力不斷增強。此外，公司牽手華為，完成了產品向華為雲鯤鵬雲服務上的移植，並獲得了華為雲鯤鵬雲服務兼容性證書，增長潛力可期。
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